前定增對(duì)象不甘出局起訴上市公司青山紙業(yè)稱其認(rèn)購(gòu)資格不合規(guī)

業(yè)內(nèi)人士表示，近期定增對(duì)象因?yàn)楦鞣N原因出局比較常見，但最終與上市公司陷入訴訟的并不多

前定增對(duì)象不甘心出局，將與上市公司對(duì)簿公堂。

青山紙業(yè)12月12日發(fā)布公告稱，近日，公司收到福州市鼓樓區(qū)人民法院《應(yīng)訴通知書》、《民事訴訟舉證通知書》及《民事起訴狀》等文件，華夏興邦、華夏綠色因合同糾紛分別在福州市鼓樓區(qū)人民法院向公司提起訴訟，法院已予受理。上述案件定于2015年12月29日開庭。

對(duì)此，青山紙業(yè)表示，在定增期間，華夏興邦、華夏綠色的普通合伙人、有限合伙人均發(fā)生了多次變化，認(rèn)購(gòu)資格不適格。

實(shí)際上，自今年10月底監(jiān)管部門出臺(tái)定增新規(guī)后，上市公司調(diào)整或修改定增方案的案例并不在少數(shù)。

業(yè)內(nèi)人士表示，定增對(duì)象與上市公司鬧翻的并不多。可能是因?yàn)榍嗌郊垬I(yè)此次定增價(jià)與市價(jià)存在較大價(jià)差，對(duì)定增對(duì)象來說比較有吸引力。

認(rèn)購(gòu)資格不適格

今年2月份，青山紙業(yè)發(fā)布非公開發(fā)行股票預(yù)案，公司擬以不超過2.95元/股的價(jià)格，向9名特定投資者定向發(fā)行不超過10.9億股，募集不超過32億元資金。其中，華夏基金持股的華夏興邦和華夏綠色將在此次定增中認(rèn)購(gòu)不低的份額，兩者認(rèn)購(gòu)的金額分別達(dá)9億元和2億元，比例為28.13%和6.25%。

同時(shí)，公司還于今年11月份與華夏興邦、華夏綠色分別簽署了《補(bǔ)充協(xié)議》，主要就《認(rèn)購(gòu)協(xié)議》中約定的認(rèn)購(gòu)總金額作出調(diào)整。

但是，隨后的公告稱，由于華夏興邦、華夏綠色作為非公開發(fā)行認(rèn)購(gòu)對(duì)象的資格不適格，公司于2015年11月27日召開第七屆董事會(huì)第三十九次會(huì)議，審議通過了《關(guān)于再次調(diào)整公司非公開發(fā)行股票方案部分條款的議案》對(duì)本次非公開發(fā)行方案進(jìn)行了調(diào)整，同時(shí)審議通過了《關(guān)于解除公司與部分特定對(duì)象(非關(guān)聯(lián)方)簽訂的附生效條件股份認(rèn)購(gòu)協(xié)議及相關(guān)補(bǔ)充協(xié)議的議案》，決定解除與華夏興邦、華夏綠色分別簽署的上述《認(rèn)購(gòu)協(xié)議》和《補(bǔ)充協(xié)議》。

此外，本次非公開發(fā)行事項(xiàng)在中國(guó)證監(jiān)會(huì)審核過程中，華夏興邦、華夏綠色的普通合伙人、有限合伙人均發(fā)生了多次變化，不符合《上市公司非公開發(fā)行股票實(shí)施細(xì)則》第十三條第二項(xiàng)關(guān)于“董事會(huì)決議確定具體發(fā)行對(duì)象”的規(guī)定。

公告還顯示，公司及中介機(jī)構(gòu)就本次發(fā)行方案與中國(guó)證監(jiān)會(huì)審核人員進(jìn)行了溝通，公司認(rèn)為華夏興邦、華夏綠色的認(rèn)購(gòu)資格不適格，上述《認(rèn)購(gòu)協(xié)議》和《補(bǔ)充協(xié)議》繼續(xù)履行的基礎(chǔ)已不存在。

青山紙業(yè)表示，公司董事會(huì)對(duì)本次非公開發(fā)行方案進(jìn)行調(diào)整,并解除與華夏興邦、華夏綠色分別簽署的上述《認(rèn)購(gòu)協(xié)議》和《補(bǔ)充協(xié)議》，是為了確保本次非公開發(fā)行能夠取得成功，以促進(jìn)公司的經(jīng)營(yíng)發(fā)展，切實(shí)維護(hù)公司全體股東的合法權(quán)益。

同時(shí)，公司之所以解除與華夏興邦、華夏綠色分別簽署的上述《認(rèn)購(gòu)協(xié)議》和《補(bǔ)充協(xié)議》，其責(zé)任完全在于華夏興邦、華夏綠色違反了有關(guān)法律、法規(guī)的相關(guān)要求。因此，該訴訟不會(huì)對(duì)本次非公開發(fā)行事項(xiàng)產(chǎn)生實(shí)質(zhì)影響。

調(diào)整源自定增新規(guī)

需要一提的是，10月底，證監(jiān)會(huì)保代培訓(xùn)會(huì)曝光了三大窗口指導(dǎo)意見，主要對(duì)上市公司非公開發(fā)行的定價(jià)和發(fā)行對(duì)象作出了相應(yīng)規(guī)定，其中一條則為，董事會(huì)階段確定投資者，投資者涉及資管計(jì)劃、理財(cái)產(chǎn)品等的，要求穿透，人數(shù)不能超200人，不能分級(jí)。

據(jù)了解，華夏興邦與華夏綠色均成立于2015年1月份，是資金為參與青山紙業(yè)此次定增設(shè)立的投資通道。出資人通過認(rèn)購(gòu)博時(shí)青山資本1號(hào)、2號(hào)專項(xiàng)資產(chǎn)管理計(jì)劃，從而參與上市公司此次定增。因此，從定增認(rèn)購(gòu)對(duì)象穿透的角度而言，這些出資人才是公司定增的參與者。

實(shí)際上，因?yàn)槎ㄔ鲂乱?guī)的出臺(tái)，導(dǎo)致部分上市公司定增不得不做出改變的案例也不在少數(shù)。

11月11日午間，招商地產(chǎn)就公告稱，公司擬對(duì)再融資方案進(jìn)行調(diào)整，其中取消了對(duì)易方達(dá)海外投資(深圳)有限公司、上海鼎暉百孚財(cái)富管理有限公司的配套募資，同時(shí)縮減再融資規(guī)模25億元。

有券商人士向《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，一般來說，定增對(duì)象因?yàn)楦鞣N原因出局是比較常見的，但最終與上市公司陷入訴訟的并不多?？赡苁且?yàn)榍嗌郊垬I(yè)此次定增價(jià)與市價(jià)存在較大價(jià)差，對(duì)定增對(duì)象來說比較有吸引力。